PENTAGON | ДЕНЕЖНЫЙ ПРИНТЕР | ОБОРОННЫЕ ГИГАНТЫ | ВОЕННЫЕ РАСХОДЫ

Политические лидеры как главные драйверы рынков
Современные фондовые рынки движутся не техническими индикаторами или линиями Фибоначчи, а политическими решениями мировых лидеров . Администрация Трампа уже продемонстрировала, как политические инициативы могут кардинально изменить расстановку сил на глобальных рынках, введя тарифы до 25% на импорт из ключевых торговых партнеров .

Тарифная война как катализатор перемен
Трамп начал масштабную тарифную кампанию, введя пошлины на товары из Канады, Мексики и особенно жестко ударив по Китаю - тарифы достигли 145%, что вызвало ответные меры китайского правительства . Эта политика создает прямых выгодоприобретателей среди американских производителей: акции General Motors и Ford получают мощную поддержку, в то время как китайские автопроизводители Xpeng, Li Auto и Nio сталкиваются с длительным боковым движением .

Геополитический фактор и нефтяные рынки
Нефтяные цены стали заложниками геополитической неопределенности . Администрация Трампа занимает все более жесткую позицию по отношению к ключевым экспортерам нефти - Венесуэле, России и Ирану, что создает дополнительную волатильность на сырьевых рынках . Цены на нефть Brent колеблются под влиянием множества политических факторов, включая возможные изменения в политике ОПЕК+ .

Энергетическое доминирование США
Трамп подписал серию исполнительных указов, направленных на укрепление энергетического доминирования США . Создание Совета национального энергетического доминирования, меры по увеличению добычи критических минералов и упрощение процедур выдачи разрешений - все это направлено на снижение зависимости от импорта и укрепление позиций американских энергетических компаний .

Путин-Трамп: диалог, который двигает рынки
Телефонные переговоры между Путиным и Трампом стали катализатором мощного ралли на российском фондовом рынке . Индекс МосБиржи вырос на 6% за вечернюю сессию, превысив отметку 3200 пунктов впервые с июля 2024 года . Акции "Газпрома" подскочили на 8%, НОВАТЭКа - на 9%, что отражает надежды инвесторов на возможное смягчение санкционного режима .

Геополитическая премия исчезает
Российские активы долгие годы торговались с существенным геополитическим дисконтом . Начало прямого диалога между лидерами двух стран привело к мгновенному сжатию этой премии за риск, что выразилось в резком укреплении рубля и росте котировок экспортно-ориентированных компаний .

Секторальные победители и проигравшие
Политика Трампа создает четкую картину секторальных предпочтений :

Выигрывают:

Американские автопроизводители (GM, Ford)

Энергетические компании США

Производители критических минералов

Оборонные подрядчики

Под давлением:

Китайские автопроизводители

Импортеры товаров из стран с высокими тарифами

Компании с высокой зависимостью от китайского рынка

Пентагон и военно-промышленный комплекс
Геополитическая напряженность и фокус на национальную безопасность создают благоприятную среду для оборонных подрядчиков . Исполнительные указы Трампа о критических минералах и энергетической безопасности напрямую связаны с интересами военно-промышленного комплекса, что поддерживает соответствующие акции .

Заключение: новая эра политического капитализма
Современные рынки вступили в эпоху, когда политические решения определяют инвестиционные потоки сильнее, чем фундаментальные показатели компаний . Диалог между Путиным и Трампом, тарифные войны и энергетическая политика создают новую реальность, где геополитика становится главным инвестиционным фактором. Инвесторы должны внимательно следить за политическими заявлениями лидеров, поскольку именно они определяют направление движения целых секторов экономики